原文連結： 台灣積體電路製造股份有限公司民國114年股東常會會議實錄
開場致詞與會議程序
隧道業者若無法突破界限，唯有改變與創新的做法，才能改寫未來。1987年，張忠謀博士首創專業經營的晶圓製造獨特商業模式，透過專業分工，創新半導體產業供應鏈，釋放創新動能，創造了30年來的百花齊放，改變你我生活的面貌。歷史可能開創一條路，給予人們一同加速前進。TSMC與半導體資訊將揭示，無論客戶在哪裡，我們的支援就在哪裡。
我們以華麗園區建造實體工廠，經過最新進的設計與商議，進行完整的技術與客戶企劃合作，完成後上線，供應全球半導體產業最大最完整的設計產品。秉持革新的理念，我們提供精實技術與專業製造，並結合產業群聚優勢。工業4.0與大數據將聚合生成資訊，轉化為生產力，提升效能，進行精準原物料預測，縮短生產時效，並在綠色環保製程中催生更多節能省電產品，與供應商夥伴共同實現綠色製造。因為我們相信永續與創新是一體兩面，我們堅守價值，尊重行業倫理，並以實際行動與環境共存，與世界共榮。因為我們共同的價值，我們聚集在此，不與客戶競爭，而是做客戶的創新夥伴。世界以半導體為傲，半導體因我們而精彩。我們努力創造未來更智慧的每一秒時刻。
我是台灣積體電路製造股份有限公司。各位股東與來賓，歡迎您參加TSMC民國114年股東常會。在股東會尚未正式開始之前，有幾件事在此先為大家宣布：會議進行期間，為了不影響其他股東，請將手機轉成來電振動或訊息。今天的會議將依照排定的議程及股東會議事規則來進行，詳細內容請參閱議事手冊第一頁及第四十二至第四十三頁。為節省大家寶貴的時間，議程進行將先宣布報告事項、承認案及討論案，再統一進行股東會議各議案之發言並回答股東提問，然後再進行投票表決。
股東發言請先填具發言表，在您發言要旨後交給現場的股東服務人員。未填具發言表、發言表未反映發言要旨、或發言內容與本次會議議事內容或與本公司業務無關者，主席得不指定其發言。若發言表不符使用，請向股東服務人員索取。本次股東常會各項承認案及討論案之投票表決將同一時間進行並分別計票。會場備有原子筆供股東使用，各位股東可先勾選好表決票，如果有疑問請向股東服務人員提問。進行投票時請依現場股東服務人員引導依序排隊投票。以上報告，感謝各位股東的配合與注意。
台灣積體電路製造股份有限公司民國114年股東常會開會時間已到。報告出席股數：本公司已發行股份總數扣除無表決權數117,721股後為25,932,615,521股。截至目前為止，出席股東股份總數為2,300,654,929股，佔已發行股份總數88.69%，已達法定門檻。請主席宣布開會。
我現在宣布股東會議開始。台灣積體電路製造股份有限公司民國114年股東常會會議開始。
主席致詞與營業報告
請主席致詞。
各位股東、各位貴賓、各位業界的朋友，還有所有TSMC的同仁，大家早安，大家好！今天很高興看到大家來參加TSMC民國113年度的股東會。您的參加代表各位非常關心TSMC的表現和發展。希望今天我們在股東會的說明，讓各位更了解TSMC，對TSMC更有信心，然後繼續以往的支持。各位知道我講的意思。
在今天的股東會，我稍微做一點小小的改變，我盡量把報告事項、營業報告說短一些，然後多出時間來跟各位溝通，來表達對市場的變化和看法。希望我們多加討論，各位會滿意我這樣做的小改變。現在讓我們開始今天的報告事項。謝謝主席。
現在進行報告事項。請各位股東翻閱議事手冊第二頁。
一、民國113年度營業報告
報請公鑑說明：民國113年度營業報告書請參閱本手冊第8至11頁附件一。魏哲家董事長將進行摘要報告，完整內容請參閱附件一。
現在請魏哲家董事長報告。
民國113年對TSMC公司來講是很好的一年。在市場對我們的先進製程與先進封裝測試都有強勁的需求。TSMC公司的年度成長幅度也超過同業，並且營收與營運均創下歷史紀錄。我們持續對研發和技術發展進行投資，為了因應長期市場的結構性成長需求，TSMC與客戶緊密合作。我們採用嚴謹而周密的產能規劃系統來規劃我們的產能，並持續投資於先進製程、特殊製程的先進封裝測試，以支持客戶的需求。這項策略其中的一部分包括根據客戶對地緣彈性的需求以及一定程度的政府支持來擴展我們的全球製造版圖。
作為全球最可靠、最有效的產能提供者，TSMC將持續在全球半導體產業中扮演著關鍵和不可或缺的角色，並為我們客戶的成長提供支持。TSMC民國113年主要成就包括：
- 我們晶圓的出貨量達到1,290萬片12吋晶圓當量。
- 先進製程技術的銷售金額佔整體晶圓銷售金額的69%，高於民國112年的58%。我講解一下，先進製程我們是指7奈米、5奈米、3奈米以下的製程。
- 我們總共提供了288種不同的製程技術，為523個客戶生產11,878種不同的產品。
- TSMC佔晶圓代工產業的34%。
進入民國114年，儘管總體經濟的不確定性持續存在，我們預計今年又會是TSMC穩健成長的一年。我們正處於一個AI賦能的世界。人工智慧不僅被應用在資料中心，未來也將應用在個人電腦、智慧型手機、汽車甚至物聯網設備中。隨著AI技術不斷發展，所使用的AI模型也越趨複雜，這需要更強大的半導體硬體支援。因此，我們正處在一個極佳的位置，能夠透過創新技術來應對5G、AI和HPC等產業大趨勢的成長。
我們深刻地體認到TSMC在全球半導體產業中所扮演的角色以及必須承擔的相應責任。我們將持續就技術與產能方面進行投資以支持客戶的成長，並確保我們的股東能夠獲得可持續且穩健的投資回報。因此，本著誠信、承諾、創新和客戶信任的核心價值，我們贏得了客戶的信心。我們希望未來透過持續實踐獲利成長並最大化股東價值，從而贏得各位的信心。
現在讓我來報告一下今年第一季的財務表現跟未來的展望。TSMC今年第一季合併營收新台幣8,392億元，稅後淨利新台幣3,615億6千萬元，每股盈餘為新台幣13.94元。
TSMC已在第一季法說會上提出第二季的展望：合併營收介於284億到292億美元之間，毛利率會在57%到59%之間。綜觀全年，我們預測今年晶圓代工產業的成長將受惠於AI強勁的需求以及其他終端市場的溫和復甦。我們了解關稅政策存在不確定性和潛在風險的影響。截至目前，我們並未看到我們的客戶的行為有任何的轉變，因此我們維持對今年全年營收的展望。展望2025年，TSMC的營收預計將實現中雙位數 (mid-20s) 百分比的成長率。在未來幾個月，也許情況會更加清晰，我們將密切注意相關情勢對終端市場需求的潛在影響。在情勢未明的情況下，我們將繼續專注於業務根本，持續領先晶圓代工客戶，以進一步強化我們的競爭力。因此，我們有信心TSMC在2025年的成長幅度可以繼續超越晶圓代工產業的整體成長。
謝謝魏哲家董事長。
股東提問與公司回應
接下來我們將回答股東提問。要親自發言的股東請於主席螢幕上您的股東符號時，依螢幕顯示位置到會場中間的發言區發言。同一議案每一股東發言不得超過兩次，每次不得超過五分鐘。發言滿三分鐘時，進入倒數計時，響鈴一聲提醒；滿五分鐘時，響鈴兩聲請發言股東停止發言。股東發言預越界者，主席得予制止。
主席提醒各位股東，發言內容須與本次會議議事內容或與本公司業務相關。發言內容與本次會議議事內容或與本公司業務無關者，請勿佔用發言時間。
請主席指示。
各位股東，我們現在來回答股東的提問。我們收到了相當多的發言條，我看了覺得非常的敬佩，因為各位股東有志一同的都在講環保議題，這個是對環保議題一個非常重要的議題。我也覺得各位股東相當的重視，我們把它整個歸納成這裡有好幾條，就像我講的，我覺得很敬佩我們的TSMC股東水準蠻高，大家非常注重環保的問題。
綠電與永續發展
那我唸一個好不好，說我們應該要有什麼問題要公商討論。有一位股東他說：「目前公司已經承諾2030年使用100%的再生能源。在用電需求成長的狀況下，更須確保綠電的供應。在美國已開放企業自建電廠，自己用電自己發電，但在台灣綠電市場供不應求，請教公司是否考慮在台灣直接投資再生能源案廠，而不是等待市場供應？如果公司會有需要，請問需要政府提供什麼補助？」
我來回答這個。我們也想過，TSMC想過說自己來蓋發電廠、綠電來供應綠電。但是因為法律規章的需求，所以我們還是要跟政府一起配合。不但TSMC盡量投資在所有綠電的供應商，我們甚至跟我們的夥伴、我們的供應商繼續合作，也幫忙他們盡量使用綠電，這是我們一貫的政策。我們現在付的電費已經是在全國屬於第一名、第二名，我是說每一度的電價，不是總共。總共我們也是第一名、第二名。我們知道綠電的需求是很重要，所以我們的政策，我們繼續在努力的方向都是盡量投資綠電的發展在台灣，不只給我們自己，也給我們的供應商。
另外還有一位股東曾榮生，他說他要親自發言。曾股東，我是第一位的張碧春，他自己都拿小錢，我是代表綠色和平，也是關心企業永續發展的股東。就如剛才董事長提到的，我們非常關心TSMC的再生能源的進度，也看到目前在全球其實去拓展新的廠房，其實也面臨到各地再生能源發展的狀況以及相關的政策。主要是想要請教董事長，在台灣的部分，因為綠電市場供不應求，所以說也想請問公司會需要政府提供什麼樣子的政策，可以讓企業更能夠去參與到綠電的生產或者是投資裡面？我們今天也特別準備了這個獎盃，上面是寫著"Accessary to RE100"，是希望鼓勵公司可以在再生能源方面繼續努力。我們也提供了這個建議書，希望有機會可以親自交給董事長。謝謝。
謝謝。第二位曾榮生股東：「我想問的是，台灣在明年的話就要開始收取所謂的碳費 (Carbon Fee)，那其實在國際上，其實有關很多的碳關稅 (Carbon Tariff)，那其實這些都會造成我們一些成本上的增加。那我想請問一下董事長有沒有什麼具體的計畫來對應我們這樣新的政策？那在未來有沒有考慮說要加入再生能源到我們的這個計畫當中？」
謝謝你，問題問得很好。我們剛才我已經講了，對再生能源或者是綠電，我們絕對是全力的支持。公司在當然這成本會高一點，但是沒有關係，對環保的議題我們一向重視。所以有什麼要計畫嗎？所有的綠電我們可以買得到的，我們一定買。那不夠的，必須要徵收碳費，這是政府的政策，我們也一定支持。你這裡面講得很對，畢竟會增加成本，那麼就增加。能夠環保，那麼我們一定要努力的往這個方面移動。TSMC會賺錢，一定要在環保盡一份心力，這絕對是我也希望各位股東支持。謝謝。
謝謝。這裡面寫的都是親自想要講的。OK好，一個廖玉智股東：「請我剛才董事長回答的其實也差不多了。那其實我想要提問的問題是因為其實近年就是台灣的電價不斷的升高，對，那這也是會增加到我們的成本。那不曉得像這樣子的事情會不會讓我們的公司就是會延遲推動我們過去原本設定的計畫就是要使用更多的綠電這件事，會不會去延遲或是說反而變成是加速的讓在台灣的這些工廠上面去做更多的光電或是其他的方式去推進這個速度？」
廖股東謝謝。我剛才講了，我們一定盡量往環保、支持環保方面移動。成本會增加沒有錯，我剛才就講了，TSMC還是很會賺錢。我們一定是可以用這些成本的增加，那有任何的推廣環保方面再生的能源移動，我們一定盡量的實施，這是我們的政策。
下面一位，我剛才魏董事長跟我講說不要講人家的名字，所以我講股東的戶號9232047請曾如小姐。吳股東在不在？不在。那我幫他這次我幫他唸：「TSMC來外商已經預見使用綠電高達100%，但台灣廠明顯的落後。同時AI產業對綠電的需求有增加，Apple大客戶都已經承諾100%使用綠電。請問這會影響公司達成RE100的目標甚至衝擊ESG表現內容，衝擊客戶的訂單？」
我們的客戶在他們承諾100%用綠電，因為在國外綠電的供應是足夠的，所以TSMC在國外也是承諾100%的綠電。在台灣，我剛才講了，讓我再重複一次，如果可以盡量利用綠電，我們一定用。如果我們可以幫忙綠電產業的發展，我們一定幫忙。如果那些產業需要TSMC任何的長期的承諾，我們也會承諾。我們一直都在跟政府密切的聯繫，希望往綠電方面一直發展，對環保有所貢獻。
還有一位，我這個比較長一點，股東戶號149575是國泰人壽保險股份有限公司的代表。請問是哪一位？請股東戶號149575代表發言。
董事長、各位現場董事以及現場股東大家好。我是國泰人壽張成龍，即代表國泰人壽出席貴公司股東會並進行發言。國泰人壽自2005年開始就自行遵守永續發展，因此想進一步的請教。會議室在去年的年底，金管會有公布第二版的永續經濟活動認定參考指引，將半導體納入經濟活動。那想請問公司內部是否已經評估適用哪幾項一般經濟活動？那衡量結果是符合、不符合還是轉型中？以及今年是否規劃對外揭露？建議樹立台灣企業的標竿，進一步帶動更多的企業投入永續資訊的揭露。謝謝。
謝謝你的發言。我們的確內部評估，大部分都是符合永續經濟活動的第一項認定標準。所以公司還是非常的努力。然後我們在跟主管機關釐清之後，一定會揭露這些所有的訊息，讓我們的股東，讓所有的投資者可以清楚公司在做什麼。那也謝謝董事長們詳細說明。那我們也衷心的期盼，就是TSMC後續能夠進一步的揭露這些資訊，讓更多的投資者還有利害關係人可以知道公司在永續上的表現。謝謝。
一定的，謝謝。現在各位股東你願意有一些股東開始提出很難回答的問題。一個是關稅，一個是匯率。兩個都不是TSMC主導的。因為不是我們主導，所以我這個是在唸起來。我請財務長幫我唸好了。這位是股東戶號2546許仲文。
關稅與匯率影響
一、美國對等關稅怎麼辦？問他20%、15%、10%怎麼生存？再來第二個問題是美元匯率對台幣貶值怎麼辦？會不會影響獲利率？EPS是否會降低？
我先回答第二個問題。匯率這個的確是很重要的，會影響到TSMC的毛利率。我們一直講過好幾次，台幣每升值1%，我們的毛利率會降低0.4%。這個是很大的一個數字。最近台幣升值將近8%，所以我們的毛利率已經被因為匯率的關係降了將近3點多%。這蠻大的數字。各位你如果把它乘以三張，你就知道我在講什麼。所以怎麼辦？是不是沒有什麼怎麼辦？努力做，然後把技術一直維持世界第一。然後我們賣我們所應該得到的價值。各位大概聽得懂我講的意思。
我其實很感謝我的同仁的努力的結果。今天有一個研發的執行副總在這裡，有一個生產的執行副總在這裡。他們兩個加起來使得我們維持世界第一，所以我才敢說賣我們應該有的價值。
我第二個回答關稅。關稅如果是10%、15%、20%會怎麼辦？其實關稅對TSMC的影響有一些，但是不是直接的，因為關稅是對進口的人要付的，不是出口。TSMC是出口的。可是呢，關稅會使得物價稍微提高，各位都會感覺得得到物價提高了。那麼需求就會降低，需求降低TSMC的生意就有可能受影響。雖然我跟各位保證AI的需求一直是非常的高 (The demand is very high)。我們講一個叫做供不應求，這個實在講出來不好意思，我們盡量努力在增加產能來讓我們的客戶覺得滿意。可是我都會一直講供不應求。他們心裡都會慌張。我們的生意還是會非常的好。但是我什麼都不怕，我只怕全世界經濟往下掉。全世界的經濟稍微往下掉，但是AI還是非常的強勁，所以TSMC還是會非常的成長，還是中雙位數的成長，然後我們的今年的營業額和今年的盈利都會再創歷史性高。為各位好，我們就一件事情，我們要為股東創造更大的價值。謝謝各位。
那那個同樣是關稅、台幣等等問題，那個普通股東1562858李中信。他剛提到就是全球關係，可能因關稅、台幣升值，剛才我們上次也提到過。那另外提到到國外設廠，尤其美國，技術機密是否會被偷走？
境外設廠與技術保密
我其實想簡單回答兩個字：不會。我跟各位解釋一下，我們的技術是一萬個研發工程師所得出來的結果，然後再加上可能相同數目的生產線的工程師的精進改進。如果這樣子這麼容易就被偷走，TSMC今天不會是這個樣子。我跟各位保證，你想偷，不要說偷吧，copy。我跟各位講解一件事情就知道說為什麼我這麼有信心說不會。我們在研發所得到出來的結果，我們先把它放到一個叫做"model lab"一個接收研發成果的生產線。那個生產線就繼續努力了將近半年一年，然後才把它到大量生產。這裡面所用掉的心、用掉的努力、用掉的結果，各位是很難想像。所以當我們想要變成大量生產的時候，生產線的同仁還要派四五百個人到新竹來學習。到真的要生產的時候，我們不但這四五百個人回去，我們還再多派兩三百個人去幫忙，把這所有的製程全部把它下到這兩個地方。各位，四五百個人再加上兩三百個人，任何人想要偷這種技術他。難道你派四五百個人到TSMC來說我是來偷的，請你接納？不會的。沒有。現在的技術精進到一個地步，不是一個人、十個人、一百個人可以偷的。所以再回答各位這個問題，不會。我們有信心在全世界各地設工廠，我們就有信心讓我們的技術不會外流出去，不會洩密。好不好？謝謝。
AI晶片與AGI發展
下一位股東戶號304704，他想親自發言。這是荷蘭銀行商業銀行營業部。他的重點是"Collaborate with investors statement on climate change"跟氣候變化有關係。
非常感謝董事長以及各位董事。那麼我的名字叫趙孟然，來自荷蘭銀行金管公司。那麼今天我也是非常有幸可以代表三家外資機構來進行外資以及台資機構來進行聯合聲明的發表。那麼這三家公司分別是荷蘭銀行投資亞洲有限公司、ATG Asset Management Asia以及北歐聯合銀行資產管理有限公司Noria Investment Management AB，代表Cathay Life Insurance Co., Ltd. 以及國泰人壽股份有限公司。
那麼作為TSMC的長期股東，我們旨在為公司的永續價值鏈發展提供長期支持和意見反饋。作為投資者，我們很高興看到TSMC回應全球對氣候變化關注，並承諾到2050年實現淨零排放，到2040年實現100%營運使用再生能源，以及到2030年實現60%營運使用再生能源。我們非常欣賞公司在推動能源轉型、提高能源效率、開發低碳和永續材料以及供應商合作方面所做的努力。然而就現實而言，TSMC想要達成上述2030年減碳目標，仍然面臨諸多挑戰。例如，截至2023年公司生產過程中使用的能源僅有11.2%來自再生能源。剛才董事長已經回答和股東相關的提問。那麼在此我們希望向公司提供三點建議，因為基於TSMC是全球半導體供應鏈中負責任且具有影響力的公司，我們希望公司可以採取進一步和更加大膽的措施。
三條建議分別是： 第一，希望公司明確2030年前每一年使用再生能源的目標比例。 第二，希望公司揭露正在進行和計畫進行的再生能源項目詳細信息與進展。 第三，我們希望公司可以制定計畫來擴展供應商進行減碳承諾的覆蓋範圍，並透過再生能源補助項目在財務和技術上支持缺乏足夠減碳能力的供應商。 最後，我們期待可以跟公司進行持續的對話，並持續的公司提供意見和建議。謝謝。
謝謝你，非常好的建議，而且完全同意。所以我們也會明確的在2030年前每一年都使用再生能源的目標比例，我們一定會把這個數字公布出來。我們也會再明確的揭露正在進行之中的再生能源的項目。而且TSMC公司其實我們一直把再生能源認為邁向淨零排放的重要策略。我們會吸收我們所有的供應商與各界利害關係人，不斷的深化我們這方面的努力，然後使得這個世界更美好，當然先使得台灣美好。謝謝你的建議，謝謝董事長。
下一位股東戶號327862游家政股東。他的發言重點是台股代號2330與TSM ADR價格落後達23.4%，投資2330的報酬遠落後TSM。請問公司對此一現象有作為讓國內投資安心嗎？我請財務長去回答。
股價表現與股東回饋
謝謝這位股東的提問。這個兩者之間的價錢的差別是並不是一直存在，所以有時候會只有一點點，有時候多一點。那真正的原因就是需求跟供給的問題。這是第一個。那第二個，如果您買的是ADR，那你得到的報酬也是ADR。如果您買的是普通股，你得到的報酬也是普通股。所以理論上來講，他們兩者因為趨勢是沒有勢，所以兩者不會差太多。那第三個，我們也考慮過要不要開放讓普通股可以轉換為ADR，但是這個問題如果現在一系之間開放的話，那可以想見有很多的普通股會跑去賣ADR是轉成ADR就可以賣掉。那這樣會對ADR的價錢有很大的影響，回來會影響到普通股的價錢。所以其實為了整體股東群的考量，我們現在不打算這麼做。也許當市場更穩定一點，這個需求跟供給更均衡的時候，可以考慮這麼做。那我們做這個研究已經也是經常在監測在看事情的情況。我們也請同仁們來幫我們做這些研究。以上。
因為有一位股東1377200蕭大祖股東，他問了一個問題，這個很先進：人形機器人晶片訂單的狀況如何？兩個字：很好。2026或2027會開始對營收產生顯著貢獻？現在就開始了。我必須說2022或2024會不會反映在前方？上一定會。試過考慮這個是"Plan D"。這些AI解決方案公司合作以改善製程提高加速產品。
其實我跟各位講，TSMC的技術世界第一，製造能力世界第一。我們不遺餘力用各種方式來增進我們自己的功力。我們也在用AI來增強我們自己的能力。我只能說到這裡。所以所有可以用的工具我們一定用。我們變世界第一不是因為什麼都不知道不小心就變世界第一，沒這回事。我們非常的努力，我們最主要我們世界第一，但是我們不驕傲 (we are not arrogant)，我們不自滿 (we are not complacent)。我們一直在兢兢業業往前進。謝謝這位股東的關心。我們生意很好，簡單講白話。
股東戶號1383391吳小賢，我們很懷念他上次發言。跨國營運的效率及政府一致性的管理。第二點是資本支出與股東回饋的平衡。第三點是AI需求的波動性對先進封裝的影響。
謝謝董事長、經營團隊以及現場各位股東，大家早。提問之前，首先感謝魏董，事實上在今年年初赴美為台灣以及TSMC爭取到國際的尊重和支持，身為台灣人非常佩服董事長的遠見和承擔，也對董事長領導之下TSMC充滿信心。
跨國營運與資本支出規劃
以下的三點提問： 第一，剛剛講到近年的跨國設廠，包括日本的Kumamoto、美國的Arizona以及德國的Dresden等等，請問如何確保各區的營運和技術上的一致？這邊是不是有導入了AI或者是其他自動化管理？ 第二點，在高研發和資本支出擴張的同時，股利近年業績提升到每季配發5元，請問未來三到五年在資本支出、自由現金流以及股東回報的考量上，有沒有一些規劃？ 第三點，針對這先進封裝CoWoS、SoIC還有InFO這些整個3D的技術，這一兩年AI的強勢需求跟剛董事長提到非常看好未來的前景，但是在國際以及整體經濟不確定性之下，是否會有各區有一些成長疲軟的狀態？這時候會不會有可能供過於求的現象？有沒有什麼彈性調整策略？
我想請經理團隊來回答。當然最後一點非常感謝董事長今天預留很多時間讓我們股東提問。有點小建議，未來可以把股東提問的話語直接呈現在螢幕上，大家在理解會更容易。
謝謝，建議非常好。因為有些提問是剛剛進來，所以馬上打在螢幕上。現在我們會想辦法，想辦法把它放在上面打過去。
先回答你第三個問題，產能會不會過剩？這也是我們經營團隊一直在努力的方向。我所有的客戶沒有一個客戶是不積極的，對不對？每一個客戶都會講說他明天的需求不得了。所以你把大家加在一起，他的需求都超過全世界人類的需求，這是一定的。所以我們有一套非常完整的制度，我不敢說完整，我們是說一個非常好的規劃的系統。我們跟客戶一直在溝通，我們自己有我們的市場調查來看他的需求會變成一樣。我們最近又發展出一個我們跟客戶的客戶溝通，說他講的真的嗎？我只能講到這裡，因為再繼續講我的客戶不見得會高興。但是我跟你講我們非常的小心，因為每一年像今年我們講的幾乎會花400億美金。各位，這是很大的一筆錢。要花這種錢，我必須要跟董事會解釋，然後表達我們的看法、我們的信心、我們怎麼執行。這個是經過一個非常，我不敢講說非常的"completely致命"（完美致密），但是我們很小心不要犯錯。我們這幾年的財務結果不錯，表示我們做的還好。
是不是每年都要創新高？回答你第一個問題。當然你對我的褒獎不好意思，這個是去了美國白宮又回來，看總統有點累。我們說我們在美國的運作，在日本的運作，以後會到德國。我們現在在新加坡也有它的生產線。我們從台灣把我們的技術copy過去，這個試測基因我就不多加講解。所以可是你就看我們的良率達到了，這表示我們有一套很致密的制度，可以讓它在每一個地區都一樣的。打出TSMC的名號的時候，它的品質 (quality) 都是一致的。成本 (cost) 另外講，因為每一個地區的成本是不一樣的。的確也不一樣，你如果在台灣吃鼎泰豐跟在美國吃鼎泰豐，你就知道我講的意思。有沒有去過美國吃鼎泰豐？沒有，我都吃過。
請不要吃。第二個問題是針對自由現金流的這個又很複雜，請我們財務長回答。
謝謝您問這個問題。這個問題對我們也很重要。我們的股利政策是可以持續性而且穩定增加現金。每一季不比前一季低，每一年不比前一季而且不比前一年低。第二個原則就是每一年現金流量大約70%會拿來發放現金股利給股東。所以您可以看到，如果資本支出很高很高的那幾年，可能現金股利是比較持平的，或者增加的速度稍微慢一點。但是當我們開始回收這些投資的時候，自由現金流量就會很高。那時候我們的現金股利增加的速度就會比較快。這時候過程就進行比較快。那我們下個我們還是會這樣做。我們認為這個是資本支出跟回饋給股東的平衡最好的方法。
那戶號1802503黃毓盈股東他提到的就是AGI（通用人工智慧）的發展正在迅速發展，那它對運算資源的依賴高度仰賴上TSMC這樣子的先进制程。那這個我要問說TSMC未來勢必在AGI技術推進過程中扮演核心角色。請問公司如何看待自身在AGI時代的定位與責任？然後在追求業務成長的同時，是否已經有前瞻性思考針對AGI潛在風險，例如軍事用途、倫理爭議、國際規範等等，進行內部討論或因應規劃？
因為這個問題特別是為奇策發問，因為這個問題很大。第一，AGI要用到軍事還有什麼地方？跟各位講，所有的人工智慧裡面分為軟體跟硬體。軟體的發展一些像電視或者是現在出來都是大型語言模型 (large language model)，這些東西都需要硬體來支援。所謂硬體就是TSMC的晶片。所以我在華碩會講過，全世界的只要是做人工智慧的客戶都必須跟TSMC合作。大致上講回來，簡單的回答就是，我們的技術世界第一，我們的生產世界第一，我們客戶對我們的信心非常足夠。所以如果沒有其他的考量，全部都會用TSMC。至於我們負擔什麼責任，我們必須負責任要給他足夠的晶片。那今天正在努力中。這樣回答各位知道嗎？正在努力中就是表示還是不夠，但是這不要講出去。我們正在努力中，盡量滿足他們的需求。剛才有位股東說26年27年會不會看到成果？現在就看到成果。還是跟各位講，謝謝你的反應，講那麼快，多買股票就不會錯。好，謝謝。
晶片流向與地緣政治風險
同樣是剛才那位股東，他另外一個問題是：「去年華為事件已經證明晶片一旦出場，製造商根本無法掌控最終流向。但美方仍要求企業提出應對。請問TSMC在無法管理的前提下要怎麼負責？」
坦白說，我們不能說完全無法管理。以我們對半導體製品的認知，有一些某些部分我們是有知識，我們是有能力控制，我們有能力發現的。所以在我們可以做的範圍裡面，我們會盡量做我們自己應該做的事情。在其他方面，我們盡量跟政府合作，跟台灣政府跟美國政府合作，所以盡量符合法律規章的需求。這是真正的。我們每一個月都有在跟政府聯繫，我們每一個月都在看我們自己所生產的產品有沒有回饋的地方？不是我們自己回饋，是我們的客戶的客戶的客戶有沒有回饋的地方。
下一位股東戶號791931嚴百姓股東。他問到：「如何應對美國政府要求可能的先進製程技術與生產管理的移轉或工程機移轉到美國？法律有辦法合理主張TSMC的合法權益與智慧財產權嗎？」
我剛才回答過這個了。全世界的公司不要這樣講，不會把台灣的技術跟台灣的重要資產賠光，就這麼簡單。不會這樣。有沒有回答問題？
那另外這個股東戶號可能有點奇怪，9186321101200007611股東戶號是廖玉日。他問到說：「這也是跟那個環保相關，有考慮台灣在地環團或者是剛剛給建議的環團合作，達到加速2030的目標嗎？」
我們會考慮各種好的建議，我們也會跟各個對這個環保表達關心的團體一起合作。如果有好的建議，公司會非常的歡迎。我們或許我們自己能力或許有達到的地方，但是我們盡量的努力，這個沒有問題的。為台灣好，為世界好，我們都會做好。
新創企業投資與員工福利
下一個股東是要親自發言1405827陳冠霖股東。他是代表工業技術研究院新創輔導經理人。想要請教公司對於新創企業投資的策略為何。
陳冠霖股東：「魏董事長您好，非常感謝您帶領的團隊讓台灣在國際上被人看見。那我謹代表工業技術研究院做新創輔導的經理人的身份，想請教一下魏董事長，貴公司對於半導體相關的軟硬體新創輔導不知道您在這個規格的早期投資是有什麼樣的策略可以協助我們未來的半導體新創持續發展？因為我們上五院內已經另外所帶來的有很多的一些相關的一些軟硬體新創，很希望跟TSMC看齊。那我們也希望可以跟隨TSMC的腳步，未來可以成為台灣的一個護國群山上位公司。那我不知道就是貴公司對於這樣的一個早期投資的看法策略會是什麼樣子？謝謝。」
我們是很歡迎一些新創的公司。TSMC會成長都是因為跟一些新創公司繼續合作，然後就變大。你要想20年前或者是25年前，NVIDIA有這麼大嗎？沒有。可是我們跟他一起合作，一起成長。所以對於工業院有這樣子一個新創的企業的單位，我歡迎你來TSMC。我們也有一個單位是專門為了輔導這個讓它成功。好不好？這樣有沒有回答你的問題？我想走這麼遠，你就打個OK這樣子。謝謝魏董。
那可以請教一下要跟誰聯繫嗎？誰？好啦，跟財務長，因為他會關起來。那我之後再跟你交換意見。謝謝。
好，下一個股東要我們代為發言。這個股東戶號1392989郭嘉明股東。第一個要請問董事長：「如何看待中東市場未來前景？有無在當地設廠的可能性？該市場能否彌補美國的晶片基地造成TSMC跟客戶在中國市場的空缺？」那第二個問題是：「董事長提到兩個競爭對手都變成TSMC的客戶，如何確保在跟競爭對手合作的同時，公司的重要製程機密不會外流？」
先回答第二個問題。他是我的客戶，我會好好對待他們。你猜會不會洩漏機密？當然不會。就這麼簡單。是我的客戶，我們就依照規矩跟他們做生意。
第一個問題是什麼？中東市場計畫。我一直在想這個謠言真的叫做馬不停蹄，上一次我回答了Intel的問題，現在又要回答中東，下一次可能要回答非洲。所有的問題的答案都同樣：不會。
那同樣是郭嘉明股東，他是要請問財務長：「公司過去幾年提列大量折舊，公司是否正在加速折舊固定資產？請問這對公司未來的自由現金流、股東權益影響為何？」第二個也是財務長的問題，他說：「公司今年第一季賺13.94元，淨配息5元，淨配息率只有35%。既然公司資本支出進入回收期，帳上現金高達2.39兆台幣，加上現在物價高漲，公司能否將淨配息率調高到5成以上，幫股東加薪？」
先回答第一個問題。我們公司的折舊政策是機器設備這是最大的，這是五年。你如果看看別的半導體製造公司相比起來，我們應該是最保守的。所以沒有什麼加速折舊這個問題。但是我們就是每年備案提列。那折舊速度金額變大，主要原因就是資本支出變大。其實這是唯一的原因。那會不會現金流有影響？折舊其實就是一個不是現金的項目 (non-cash item)，所以我們的現金流還是一樣不會受到影響。對股東權益也不會受到影響。
那另外一個問題是配發現金股利的比率。你用的是EPS來做分母。我剛剛報告過，我們用的這個分母是現金流、自由現金流量。所以大約是70%的自由現金流量。但我們也了解我們EPS很高，大家對我們期望也很高。所以您也可以看到，過去一年我們就調升了兩次每一季的現金股利。那未來我們也會持續往這方面努力。謝謝。
好，那個下一位股東戶號696875邵宏儀股東，他就是他沒有說要親自發言，他只是說：「我們TSMC不只有在美國、日本、德國有設置12吋廠，TSMC也有在南京設有12吋晶圓廠，所以TSMC絕對不是美積電，我們是TSMC。」
那就是他沒有特別說要發言，完全同意。好。
下一位股東戶號林一斯股東戶號836880林信賢，他是要親自發言。
TSMC文化傳承與參觀福利
謝謝魏董事長帶領世界最頂尖的董事團隊為我們股東創造最大的利益。謝謝。首先我是想請我們董事長，如何在我們一般我們公司在做股東會或者是法說會的內容都是圍繞在公司的技術、財務報表以及獲利的政治等等的這些外在的訊息。那這些訊息呢，帶給我們股東除了是很即時的訊息之外，但是也造成很大的心理的一些困亂。所以說像例如前一陣子關於那個疑美論或者是我們TSMC去美國設廠會掏空台灣等等的這些問題。我的想法呢，外面的媒體訊息解讀可能是千百條，但是我只相信魏董事長的一句話。謝謝。
所以我在這個過程裡面，我為什麼會只相信魏董事長的一句話？因為這基於我們要了解TSMC的底層邏輯，它的處理方式呢，就是公司的正直、誠信、客戶信任以及技術創新。所以說在這方面才能夠在這個底層架構之下，我們TSMC之所以會成為今天的TSMC，TSMC文化功不可沒。所以我在這個過程裡面，我在4月8號9號我也加碼了TSMC，而且我還把這些股票呢，就是以我子女的名義，我要把他們成為我們TSMC股東的第二代。那我希望我們董事長能夠就是基於如何讓我們TSMC的持有者除了從賺價差轉為長期的投資人，這個過程對於TSMC的文化的傳承是非常重要的。以前在張創辦人他是在創造TSMC的文化，我們一路走過來。我是從2016年開始參加TSMC股東會。我記得我們當時是在張忠謀大樓，就是我們的工廠，我們一進去之後不用任何的語言，我們就知道TSMC的文化讓我們深深的印象深刻。那在接下來就是會安排我們去參觀TSMC的創新館。那所以我希望在這個過程裡面，董事長能不能就是說給我們TSMC今天參加股東的一個福利，就是說能否在TSMC股東會的當天把創新館的參觀名額保留給我們來參加的TSMC股東？因為我們要參加創新館基本上名額都已經滿了。我希望說重點是如何把我們的TSMC文化傳承給我們的股東，進而讓我們的股東成為長期持有者。謝謝。
謝謝你的發言。TSMC的股東現在有170萬。
供應鏈協調與地震風險應對
日本的公司叫Asahi Kasei，它產能跟不上需求，打算對其他公司縮減來供應，請TSMC希望就是針對這個情形發言。
早安，每次聽到董事長幽默風趣而且智慧不斷的發揮，我們都充滿了信心。我跟我太太來還有我們今天的小孩，都是TSMC170萬股東之一小股東之一。董事長、各位股東大家好，我們今天第一次以小股東的身份深入提案。最主要就是上個星期因為7號經濟日報有報導「全球半導體警報響起，先進封裝材料灌購將恐爆AI的後面危機」。說明：第一，半導體業界盛傳日本Asahi Kasei對台灣客戶發出的通知，因為它該公司的產能沒有辦法跟上市場的需求，所以計畫要縮減供給台灣其他的客戶的產能，然後主力供應給台灣最大的客戶。第二，我個人認為這應該是Asahi Kasei他並沒有認真來應對TSMC過去這幾年在全球日本、美國、台灣各廠區的基地擴廠，所以造成產能不足。然後現在就是要縮減供給其他半導體台灣半導體中小型廠商。我想這是一個很不負責任，而且對這些長期使用他材料的這些中小型廠商是很不公平的。所以建議我很顯然我們魏董事長能夠秉持台灣半導體業共榮的理念，然後以護國神山的高度能夠責成我們市場部門請強力要求Asahi Kasei能夠積極的擴廠，因為台灣變成國家一定是天道酬勤，只要有認真積極的擴廠，一定會擴的。只要TSMC一開口，對我們台灣其他半導體廠商應該都是一個很大的幫助。謝謝。
謝謝你的發言。那我們可以幫忙的地方我們一定幫忙，這是我可以講的。但是你在講另外講我們的供應商要我們加壓力給他來增加他的產能，這就等於我的客戶再加壓力給我要我們增加產能，差不多。我們可以幫忙台灣的地方我們一定幫。好不好？就這樣子講。董事長的智慧。只要TSMC一開口，對供應商都是有很大的助益，對我們其他台灣半導體產業中小型廠商應該都有很大的幫忙。謝謝你。謝謝。
下一位股東是股東戶號2019477李福田股東。他是有一個發言條。他想要問有關地震、熊本還有台灣的一些問題。
第一個是關於南海海嘯大地震的風險檢討。因為上個月京都大學有研究報告指出，規模九起的南海海嘯巨大地震可能在2030年代發生，引發國內外的關注。那日本政府也把熊本縣包括熊本縣在內的地區指定為南海海嘯地震防災對策推進區域，積極推廣避難與物資運輸的典範體系的建立。他請公司說明以下的風險因應規劃。他想要了解的具體是有八點： 第一，是否重新評估工廠選址之地震風險？還有現在建築物的耐震等級？ 第二個問題，新建或擴建廠房是否考慮強化抗災能力？ 第三點，遇到重大地震時的業務持續計畫是什麼？ 第四點，若主要物流中斷，譬如說高速公路、港口或其他，有無替代運輸方案？ 第五點，如何分散九州地區供應鏈的風險，提升抗災能力？ 第六點，員工及眷屬的避難路線安全保障與通報體系？ 第七點，與台灣總部或政府、監視國以建立緊急人力、技術與物資調度機制？ 最後一點，是否與日本政府與地方自治體系簽署防災協定，參與實地演練？
這是第一組的問題。我已經忘記重點的答案，不過我統籌的回答一些各位心裡想知道的問題。TSMC蓋的生產線是全世界最堅固的，你如果看我們每一次從地震怎麼恢復，你就知道這就在台灣。因為TSMC蓋的生產線非常的堅固耐用，應付各種的地震風險。而且我們公司內部還有一個叫做風險管理，在評估我們的供應商、評估天災、評估一些事情發生的時候我們應該要怎麼做。我們跟政府之間的合作，不管是在台灣當地或者是我們在日本Kumamoto那個地方，我們都是跟當地的政府、當地的州政府都有密切的聯繫，說如果發生風險應該會怎麼做。統籌的回答是，請不用擔心。你如果看我們以前過往的紀錄，所有的全世界發生天災，我們復原最快的就是TSMC在台灣。所以放心。
第二組問題是地緣政治風險，關於台灣可能發生武力衝突的應對政策：「如果未來台灣面臨武力衝突的地緣政治風險，請問貴公司對日本境內業務可能受影響的評估為何？特別是熊本廠是否具備因應能力以及生產預算評估？」
怎麼回答呢？比如說台灣如果怎麼樣怎麼樣，對熊本廠會怎麼樣怎麼樣。有比這個更糟糕的事情，不是只有對熊本廠。所以如果我們不想要發生的事情發生，這個是政府之間的事情，不是TSMC單獨承擔的。好不好？
產品定價與廠址考量
下一位股東戶號1405043黃承順股東，他要親自發言。他的問題是跟公司有沒有考慮漲價有關。
那為什麼不是提到產能不夠不夠不夠？TSMC技術領先，我們知道業界裡頭人才有議價能力。比起辛苦的控制成本，漲價是最有效率提升毛利率的方式。請問TSMC是否規劃未來會有大規模的漲價呢？透過漲價提升ASP，將會把開發設廠及匯率的議題轉嫁給相關供應鏈呢？
哇，這個怎麼好回答呢？心裡想的事情嘴巴可不能講。好不好？就這樣子回答。
接下來是股東戶號997025黃文炫股東，他要親自發言。他問說：「可不可以進用身心障礙者？」然後有關在關西鎮開發建工廠，還有他那個關西鎮的發展，他想問這些問題。
謝謝大家，董事長、各位股東大家好。我是黃文炫。我我剛剛提就是那個就是希望能夠各位公司能在關西發展，因為關西實在是好山好水好無聊，沒有什麼工作的地方可以提供我們來做。請董事長關西鎮長，對對對。
這位股東我要說yes or no。我先跟你講解一下，TSMC選一個地方去蓋廠是需要幾百公頃的土地，而且要有足夠的水、足夠的電、足夠的人力的資源。所以我很佩服你為關西鎮發言，可是事實的情形這個要經過通盤的考慮、評估考量、評估考量。對，謝謝你用專業語言。沒有沒有沒有，"I am stupid"，要盡職調查 (due diligence)。所以不會馬上在這裡可以給你一個答覆的。好不好？謝謝。
那個還有進用身心障礙的方法。我們非常重視這一點。如果身心障礙或者是我們有一個，懂嗎？我們有對進用身心障礙我們有一套的方法是不是？而且我們盡量努力在這方面做。我們請人事部門的一個副總來回答這個好不好？
好的，謝謝股東的提問。那關於身心障礙，我們公司每年都有訂定這個年度的目標。那我們在面試 (interview) 以及這方面都是盡可能的去來擴大這個進用的這個機會。進來之後我們也都是想辦法讓他在工作上面有參與，能夠讓他能夠發揮專長。這個目前的進展是相當順利的。謝謝您的提問。以上。
工安議題與職災關懷
股東要親自發言，董事長在指示。第一個股東戶號3011961年庭宣股東。
那當然我們知道也有很多的傷亡，但我們對於你們的逐年攀升的公安問題我們其實很關注。當然我們也知道你們在你們的企業文化你們公安是做得很好，可是我們也在問說那為什麼近幾年的職災率這麼高呢？有兩點可能是一個問題：一個是制度上你們認為說你們是業主，只要要求下包商把這件事情做好就好。可是你也知道我們台灣的營造業是台灣職災率最高的。你們使用的各種的藍皮書什麼完全沒有辦法把營造業的職安管理好。所以我們在訴求上是希望說你們要不要直接下來管理？那我想這樣子是不是會把職安做好？這是我們的關心。
第一個我們希望這個董事長可以回答。第二個部分上說真的，這十個案子，公安協會今天帶來的是去年的113年的9月5號在台南的18廠的家屬黃姓義的家屬，在幫你們蓋廠房的時候應該是冷凝管的時候壓死的。那他是這個九案裡面唯一一個是適用職安法，你們是事業單位是有責任的。那我們有一個好奇，連這個已經有責任的你們都沒有來慰問家屬，而且公安協會也發文給你們TSMC你們也沒有來慰問家屬。那所以我們大膽的推測其他的八個案子的家屬，因為你們貴為可能是業主吧，所以也沒有去慰問家屬。當然我知道你們一定會說「哎呀，我們是不是都已經賠完錢了？」我想呢，一個人命是無價。對賠錢來講，可能對TSMC不是什麼問題。但對於尊重跟對於反省跟對於職安的要求是我們今天跟家屬來這邊最主要的用意。那所以我們希望說你們是不是直接下來管理？第三個是我們現在要求是說，如果這個職業安全衛生的話，你們自己也管不好的話，我想是不是要社會參與？你們有獨立董事，甚至可以成立一個社會的公安小組來監督你們每一年的公安事件。
當然你們會說我們TSMC自己的工作傷害其實是很少。說真的，你們的工作傷害可能就是上下班的通勤災。剛才前面有個股東發言這個當然你們要關注，但我們認為你們的過勞或血汗的問題，其實公安協會在20年前的時候曾經有接到你們的工程師的家屬，因為過勞可能往生了，有來問了一下我們台灣的職災的賠償的法律，他一問之後發現說只有賠這麼少錢。那好像我們TSMC照顧的更多，所以後來就沒有來倡議。可是我們也耿耿於懷，就是說到底這樣子的過勞跟血汗在TSMC到底發生了什麼事？是不是都用了金錢上是彌補之後，讓我們的過勞跟血汗得以沒有發生？但是我們今天看到了你們在蓋廠房的過程裡面造成了這麼多的死傷。大家在這樣的經濟的發展的過程裡面，我想TSMC應該謙卑的來做這件事情。以上。
家屬有沒有說什麼話？我想要表達的就是說希望後面不要再有人死傷了，很心痛。謝謝。那我們就請家屬送一個陳情書給董事長，這樣可以嗎？
我先回答一下。好，完全同意你講的話。這個生命是無價的，而且我們也很注重公安。我們有所不足的地方，我必須代表公司致歉。我們實質是很努力的。我們不只是會賺錢，我們還有社會的責任。我們不是用賠錢了事，請相信我們絕對不是。甚至我們一直在想應該怎麼樣可以加強我們的管理。我們也很想每一件事情都把它管得非常的好，因為公安跟環保這兩個是不能妥協的。那我們現在甚至在看，如果我們在世界各地蓋工廠，譬如說我們在日本蓋，我們跟Kajima（鹿島建設）合作，發掘他的管理的那一套的確比台灣更為完整。所以我們正在想是不是也利用在全世界各地所得到的經驗來加強台灣這一部分。那台灣這個地方我們責無旁貸，我一定會加強人力，如果必須TSMC親自管的每一個project，我們就親自管，就把這個危害減到最低。至於對家屬不聞不問，這個我真的是第一次聽到。我們每一次每一次，不管是我們的承包商或我們自己的同仁，我們都派人去了解去慰問。如果這個沒有達到，那麼這是我們有疏忽的地方。好不好？我請我的HR的同仁講，是不是每一次我們都真的這十案，這十案針對這十案？
沒問題，我們一定會給你一個好的答覆。好不好？所以是現在答覆嗎？還是我必須去看那個十案，十個案子？
我們這個新聞稿等一下我們這個陳情書上會有。另外一個是說這個我們之前公安協會有發文給TSMC，就TSMC在回文的部分上是因為我們公安協會小所以都不會回文，是不是不會？
真的不會這樣子？真的沒有回文黃？案文我們有沒有拿到這個？
這個部分的話，我們的公關那邊有收件了，我們正在研擬怎麼樣回答你。那事實上針對您的提議，我們公司也有一些想法，一些做法。包含說您提的方向，我們也召集了現場的施工廠商工地的協議組織，那包含我們第三方外界的專家學者們一起來研擬怎麼樣強化我們措施。那目前我們大概的方向大概已經差不多了，但是有些施行的細節上我們還需要再去確認這個可以被執行的。那目前可以確定的大概是三大方向：第一個方向是工地的安全，那工地的安全包含施工的方法以及工廠的工地附近的安全防護設施。第二個，承載上的管理，這主要裡面包含兩個部分，一個監工跟我們施工的人員的專業跟我們講的紀律。那第三個就是工地的安全管理。所以這個還沒有完全回答你的原因是我們還在研擬怎麼樣去讓這個東西弄得比較清楚以後。然後也感謝您的提問，我們希望後續有機會再跟你來做一些討論。以上。
收到多久了？為什麼還沒有？大概快半年了吧？這麼久了？對我們去年年底的時候就發文，你可以問一下。所以我覺得這個關係上的對待其實讓我們突然非常的不敢相信。這是我們TSMC。第二個部分上，我們剛才在樓下陳情的時候，我們也表示說我們非常和平 (peaceful)，那這個警察是說你們也會來接陳情，結果後來也沒有來接陳情。那我們也不太清楚說原來你們的待客之道是這樣。而且我們是職災往生家屬不是，真是抱歉。我剛才聽到的小，也是你們會在這個地方給我陳情書。我親自，不是不是。我想我們已經，我們有這個五警官作證，等一下我們已經很清楚的跟五警官講過，你也可以問一下這個新竹縣的五警官。我們是這樣子說的，我們今天其實是兩個部分我們都會來。我們也會在樓下送陳情，我們也會上來很安靜的來表達我們。我們今天是股東的代理，我們是代理股東。我們並沒有拿到你們的股東的，我們自己沒有買，因為你們的蠻貴的我們買不起。所以我們是這樣有很，這一百七十萬裡面股東裡面其實是有很多人支持公安要做才給我們這樣子的委託。也就是說我們現在是不是我們把我們的陳情書給我們董事長？好，那我們可以拍個照片嗎？或者你們有拍照片給我們可以放在你們的官網上嗎？可以嗎？比較不恰當。都有錄影。謝謝。
好，那個謝謝剛才的那個工商協會。那個下一位股東戶號93162436。那個他的問題是TSMC對環保。
員工福利與公司發展
安置上寫可以全世界去服務，可以調動由公司支配安排放在適合的地點。因為我本身是國立清華大學工業工程與工程管理學系家長會的前會長，很多學生都在這邊服務。非常感謝說前幾天在申報所得稅的時候，平均每個人都領250萬左右，非常感謝前天端午節的紅包30萬都已經入帳了。一些家長交代我說今天要向經營團隊、董事長說一聲感謝。
謝謝你。我是三十幾年前經營之神對我們不看好的時候，18塊錢就把股票賣掉。那段時間介入，所以有緣分我的股東號碼才12萬多。我覺得我們成長的實在很驚人。那時候股東十幾萬，今天有開會資格的311萬99007位，可以在這裡可以有資格來投票，可以來線上參與。這是經營團隊的一些功勞，也是股東大家都有向心力，籌碼穩定自然就會帶動公司的成長。這是我一個員工的福利一些建議：重要的人重要的員工退休重要的人要住在重要的地方。福建省長樂縣、廈門市還有連江縣、金門市都是非常好的地方，可以在那邊養生怡養天年。這是我簡單的建議。我們TSMC就是要累積業績創造奇蹟，無中生有，無限可能。謝謝各位。
謝謝你的發言。要到福建養生村，我大概會先建在台灣養生村。謝謝。
好，那個股東護航。大家不要這樣子發言，大家不要講。其實關心我們所有的同仁、同仁的家屬，這都是很好的意見。至於蓋在哪裡，我本身的意見是台灣優先。
下一位股東那個股東戶號1398462朱美珍股東，他要親自發言。朱股東在嗎？
董事長你好，各位同仁大家好。我想要請問我要發言的就是說，TSMC蓋廠盡量不要往寶山鄉公所這邊擴廠，因為這是地表下陷的中心之一有領導的模式。也就是說，你如果一直往寶山鄉公所這邊擴的話，有些廠商他是在外面開門市，他以前可能在竹北開，然後以前也可能在竹東開，也有締造TSMC更發展的傾向，熱鬧的傾向。可是你們一直去年開始往那邊擴的時候，他們就回到原點。也就是說，他回到竹東鎮中心路一段這邊。這樣就造成說雨水也不大能調配，也造成河山廠他馬上就停擺，他也就不想再繼續了。這樣子造成很多都回歸原點，天氣也不好調整，雨水來的也很大。連最近竹東鎮很多原來訂報模式都持續好幾年的，今年一次就停掉好幾組。所以天氣忽然就變很熱。主要是股市的實驗也在竹東鎮中心路三段前面跟中心路二段這邊都要加強的。TSMC股市很不容易紅，可是都要這邊加強。所以是不是說人力的加強可以盡量往這邊就是幫忙我，因為都我自己在支撐，還有靠鼓勵那些廠商繼續存活，否則很難。我這樣子每次少了三段這個附近的實驗，很多人都散光光這樣不好。魏董事長你聽得懂嗎？
有一點不太懂。不過我盡量努力，就是說我們三段這裡這裡的人有一個人沒有訂報。
謝謝你的發言。下一次我會建議你先寫下來，所以讓我們讀一下。大家都要賺錢。這位股東我相信你繼續講很多人聽不到。下一次我還是建議你先寫下來，然後我們可以比較好的回答你。先寫下來，然後有股東的發言條，然後我們可以幫你把它陳述出來。好不好？應該不會，所以你必須來這個地方。
好，下一位股東那個股東戶號90469851黃雪芬股東，他說他要親自發言，然後獻花及鼓勵優質經營團隊。謝謝。
真的等太久了。剛開始TSMC開股東會的時候只有幾個人發言，沒想到現在越來越多。董事長還有我們各位董監事，還有我們親愛的股東們，大家好。謝謝。可能給我兩次發言加一起十分鐘。給我十分鐘我給大家全世界。今天也是一樣特地帶一個護國神山的花束送給我們護國神山的公司，希望獻完花以後公司更加的發發發旺旺旺賺賺賺，然後業績長紅股價長紅。然後雖然今年有關稅的問題、匯率的問題，還有公司赴美設廠的問題，但是呢，我們英明睿智的魏哲家董事長還是帶領著我們的優質經營團隊，非常戰戰兢兢、認真努力的打拼，然後創造亮麗的業績回饋給股東們。所以呢本股東對公司還是非常的有信心，覺得呢短期的股價還是上看一千，中期一千二，長期還是一千五。所以呢我們英明睿智的魏哲家董事長還有我們的優質經營團隊要加油加油加油喔。
那今年呢，等一下川普2.0時代來臨了，所以呢今年呢本股東也送你升級版的2.0 AI預警心臟檢測儀給我們董事長，因為董事長的健康還是我們股東所關心的。然後這個製造的公司是元星公司，它的品質技術都是頂尖一流的，而且榮獲全美百大創新研發獎第一。所以呢台灣之光的元星公司送給台灣之光TSMC的魏哲家董事長是最佳的健康禮物。然後最近呢股市起伏不定，所以呢有大股市大跌或大漲，我建議股東們可以買一個回去量量看看看你的心臟夠不夠強夠不夠好，是不是有心律不整或心房顫動。
然後最後一個呢，就是驚喜的時刻來了，就是今年呢本股東要出書了。因為我心目中的男神張忠謀還有我的張忠謀、黃仁勳都出書了。所以本股東要在今年12月出書，書名呢就是「下一座護國神山：安立喜龍生技醫療產業」。生技醫療產業是台灣兩兆雙星計畫中的一環。台灣呢有一座非常強、非常棒、非常讚的護國神山就是我們科技業的TSMC。所以呢下一座護國神山呢就是生技業的安立喜龍。我希望台灣未來有更多的護國神山一起護住我們台灣。所以呢，所以在此呢，在此我也特別的邀請我們董事長幫我寫個序，希望藉由你的序呢，我的新書可以賣到10萬本。那也特地的邀請股東們對我的支持也踴躍購買我的新書。對，然後呢董事長愛你喔，特別愛你，記得要幫我寫序喔。等一下我們用熱烈的掌聲來鼓勵我們英明睿智的魏哲家董事長還有我們優質經營團隊。我要去獻花了。謝謝各位股東們。
我可不可以找我的經營團隊一起來接受獻花？謝謝，謝謝，謝謝，謝謝，謝謝，謝謝。
最後有來一個一張發言條。股東戶號3426347盧淑慧股東，他沒有要親自發言，他說：「請問董事長TSMC對未來的五年以及十年的展望是什麼？實際確定的計畫是什麼？」
OK，我來簡短的回答。對未來的五年或十年展望是什麼？三個字：非常好。至於施行的細節，公司機密，請相信我們。謝謝各位股東。